Analyse du GBP/USD sur 5 minutes

La paire de devises GBP/USD a poursuivi son mouvement à la baisse ce vendredi. Il convient de noter que la livre a moins chuté au cours de la journée que l’euro, bien que les rapports britanniques aient été tout aussi décevants. Les deux indices d’activité commerciale ont fortement baissé, ce qui a surpris le marché, et le rapport sur les ventes au détail a montré une baisse des volumes. Bien que cela puisse être bénéfique pour l’inflation, cela risque peu de bien augurer pour l’économie. Ainsi, la récente baisse de la monnaie britannique semble tout à fait justifiée. De plus, nous pensons que la livre devrait continuer à baisser même sans soutien macroéconomique immédiat—une position que nous maintenons depuis deux mois, observant régulièrement la tendance baissière persistante de la livre.

Il est peu probable que la baisse prenne fin de sitôt "juste parce que la livre est déjà tombée trop bas." La livre a encore une marge de baisse significative sur la période hebdomadaire. De plus, le récent mouvement à la baisse de deux mois ne semble pas extrême. Sur la période de 4 heures, une correction semble due, mais sur la période hebdomadaire, la paire pourrait encore perdre 100 pips avant qu'une correction ne commence.

Des signaux de vente ont été générés jeudi sur l’échelle de temps de 5 minutes, et nous avons mentionné qu’ils pouvaient être reportés au jour suivant. Les mouvements de la paire ont été tels que les corrections sont presque inexistantes. Par conséquent, il est déraisonnable de s'attendre à ce qu’après avoir franchi un certain niveau, le prix revienne à ce niveau, rebondisse, puis reprenne sa baisse. À la fin de la journée, le niveau de 1.2512 a été testé, offrant une opportunité de verrouiller les profits sur les positions longues.

Rapport COT

Les rapports COT (Commitment of Traders) pour la livre sterling montrent que le sentiment des traders commerciaux a fluctué au fil des ans. Les lignes rouge et bleue, représentant les positions nettes des traders commerciaux et non-commerciaux, se croisent constamment et sont souvent proches du seuil de zéro. La dernière tendance baissière s'est produite lorsque la ligne rouge était en dessous de zéro. La ligne rouge est actuellement au-dessus de zéro, tandis que le prix a dépassé le niveau important de 1,3154.

Selon le dernier rapport COT pour la livre sterling, le groupe des non-commerciaux a clôturé 18 300 contrats d'achat et 2 500 contrats de vente, entraînant une réduction de 15 800 de la position nette pour la semaine.

Le contexte fondamental n'offre toujours pas de base pour des achats à long terme de la livre, et la devise reste à risque de reprendre sa tendance baissière mondiale. Il y a une ligne de tendance ascendante sur le cadre temporel hebdomadaire, ce qui signifie qu'une chute à long terme ne peut pas encore être confirmée. Cependant, bien que la livre ait testé cette ligne de tendance, elle ne l'a pas encore franchie. Un rebond et une correction à long terme restent possibles, mais nous nous attendons à ce que cette ligne de tendance soit franchie, suivie de nouvelles baisses.

Analyse GBP/USD en 1 heure

Sur le graphique horaire, la paire GBP/USD conserve son ton baissier global. La tendance haussière précédente a été invalidée, donc on peut s'attendre à de nouvelles baisses fortes et prolongées de la monnaie britannique. La correction la plus récente a été plate et est déjà terminée. Une autre correction s'est également avérée plate, mais elle est désormais conclue. Il n'y a toujours pas de raisons fondamentales pour anticiper une croissance significative de la livre. Même le rapport sur l'inflation du Royaume-Uni n'a pas apporté de soutien à la monnaie.

Pour le 25 novembre, les niveaux clés suivants sont identifiés : 1.2429-1.2445, 1.2516, 1.2605-1.2620, 1.2796-1.2816, 1.2863, 1.2981-1.2987, et 1.3050. Les lignes Senkou Span B (1.2803) et Kijun-sen (1.2599) peuvent également être des sources de signaux. Il est recommandé de placer un ordre Stop Loss à zéro après que le prix ait bougé de 20 pips dans la direction souhaitée. Les lignes de l'indicateur Ichimoku peuvent évoluer au cours de la journée et doivent être prises en compte lors de la détermination des signaux de trading.

Aucun événement majeur n'est prévu au Royaume-Uni ou aux États-Unis lundi, ce qui signifie que le marché se concentrera sur l'analyse technique. Bien que nous anticipions des mouvements relativement calmes pour la journée, la livre pourrait continuer sa baisse. Cela pourrait servir de signal de vente si le prix se consolide sous 1.2516 sur le graphique horaire.

Explications des Illustrations :

• Niveaux de Support et de Résistance (lignes rouges épaisses) : Zones clés où le mouvement des prix pourrait s'arrêter. Non pas des sources de signaux de trading.
• Lignes Kijun-sen et Senkou Span B : Lignes de l'indicateur Ichimoku transférées de la timeframe H4 au graphique horaire, servant de niveaux forts.
• Niveaux Extrêmes (lignes rouges fines) : Points où le prix a précédemment rebondi. Ils peuvent servir de sources de signaux de trading.
• Lignes Jaunes : Lignes de tendance, canaux ou autres configurations techniques.
• Indicateur 1 sur les Graphiques COT : Reflète la taille de la position nette de chaque catégorie de traders.