歐元/美元 5分鐘分析

週二，EUR/USD 貨幣對嘗試進行另一波調整，甚至突破了趨勢線。然而，向上的走勢很快便結束了。事實上，我們繼續觀察到多頭試圖將該貨幣對從數月低點拉升的微弱嘗試。儘管價格已經穩定在關鍵線之上，但當前的技術圖形並不顯示出一個上升趨勢的開始，甚至不是強勁的上升調整。此外，本週的基本面和宏觀經濟背景相當疲弱。週初兩天，交易者並沒有可以依據的重大或激烈的新聞事件。

歐元長期以來缺乏靈感和支持，這一狀況並沒有改善。因此，我們仍然認為歐元的下跌應該在中期持續。若價格再次跌破 Kijun-sen 線，則可以確認下降趨勢的恢復。

本週，歐元只能依賴週五的歐洲通脹報告，以及可能的德國通脹報告。然而，值得注意的是，這些報告可能也不會對歐元有利。

週二的交易信號非常強烈。價格首先從 1.0471–1.0485 區域反彈並上升至 1.0533 水平。隨後又從 1.0533 水平回落至 1.0471–1.0485 區域。如果價格跌破此區域，將證明保留空頭頭寸是合理的，目標指向 1.0366。總體而言，歐元的前景仍顯得悲觀。

交易者承諾報告

最新的COT（交易者承諾）報告，日期為11月19日，顯示出非商業交易者的淨持倉長期看漲，儘管空頭逐漸佔據主導地位。一個月前，專業交易者持有的空頭頭寸激增，首次使淨持倉轉為負數。這表明現在歐元賣出的頻率高於買入。

我們仍然看不到支撐歐元強勢的基本因素，技術分析顯示該貨幣對進入了一個整合階段，或簡單地說，是一個橫盤趨勢。周線圖顯示，自2022年12月以來，該貨幣對一直在1.0448和1.1274之間波動。這使得進一步下跌的可能性更大，跌破1.0448將為更大的損失敞開大門。

目前，COT圖表中的紅線和藍線交叉，逆轉了它們彼此之間的相對位置。在上次報告周中，非商業組的多頭頭寸減少了5,700，空頭頭寸增加了29,400。因此，淨持倉再減少了35,100份合約。

歐元/美元 1小時分析

在每小時時間框架上，該貨幣對繼續形成下降趨勢。無需討論美元中期下跌的基本面或宏觀經濟原因——目前仍缺乏這些因素。中期來看，我們除了進一步下跌別無所求。日復一日，市場對美聯儲貨幣政策寬鬆周期的定價已經變得更加明顯，現在美聯儲並不急於如之前預期那樣進一步降息。歐元只能依賴修正，但即使是小幅上調修正也變得困難。

在11月27日，我們強調以下交易水準 - 1.0269, 1.0340-1.0366, 1.0485, 1.0581, 1.0658-1.0669, 1.0757, 1.0797, 1.0843, 1.0889, 1.0935，以及Senkou Span B (1.0658) 和Kijun-sen (1.0446) 線，記得Ichimoku指標線可能在一天中會改變，所以要在交易信號中考慮這一點。如果價格向有利方向波動15點，不要忘記將止損設定為盈虧平衡，這樣可以防止信號為假的情況下的潛在損失。

歐元區沒有重要的事件安排，但美國將有一連串的報告，包括GDP數據、耐用品訂單、PCE指數和失業救濟申請。雖然列表龐大，但可能僅有PCE指數和耐用品訂單會對美元匯率產生重大影響。

圖解說明：

• 支撐和阻力水準（粗紅線）：價格運動可能停滯的關鍵區域。不是交易信號的來源。
• Kijun-sen和Senkou Span B 線：從四小時時間框架轉移到每小時圖表的Ichimoku指標線，作為強勢水平。
• 極限水準（細紅線）：價格先前反彈的點。它們可以作為交易信號來源。
• 黃色線：趨勢線、渠道或其他技術圖形。
• COT圖表上的指標1：反映了每個交易者類別的淨持倉量。